¿Está escondida una bomba de tiempo de impuesto sobre la renta en tu plan patrimonial?

A medida que la exención federal del impuesto sobre el patrimonio ha aumentado de 5 millones de dólares en 2011 a 13.99 millones hoy en día, la necesidad de planificar el impuesto sobre el patrimonio ha disminuido drásticamente. Sin embargo, con una tasa máxima marginal de impuesto sobre la renta del 37%, el enfoque de la planificación patrimonial se ha desplazado a una nueva frontera: la planificación de la base fiscal para el impuesto sobre la renta.

Conceptos básicos sobre la base fiscal para el impuesto sobre la renta

En su forma más simple, la base fiscal —a menudo referida simplemente como “base”— es el costo original para comprar un activo (por ejemplo, acciones, bonos, bienes raíces). Sin embargo, la definición real es más compleja, ya que la base puede ajustarse con el tiempo y depende de cómo se adquirió el activo. Es necesario llevar un seguimiento de la base porque, cuando un activo se vende, la obligación tributaria en forma de impuesto sobre ganancias de capital se calcula restando la base del precio de venta.

La base juega un papel importante en la planificación patrimonial de dos maneras:

• Base transferida:
  Cuando la propiedad se regala durante la vida, el receptor del regalo recibe la base del donante, llamada base transferida. Por ejemplo, si compras 100 acciones de Facebook a $60 por acción, con un costo total de $6,000, esa es tu base. Si luego regalas esas acciones a tu hijo cuando el precio es de $100 por acción, tu base de $6,000 “se transfiere” a tu hijo, por lo que su base será también de $6,000 (aunque el valor de mercado sea $10,000). Si tu hijo decide vender las acciones inmediatamente al valor de mercado, la ganancia de capital será de $4,000 ($10,000 menos la base de $6,000), y estará sujeta a impuesto sobre ganancias de capital.
• Ajustes a la base:
  Cuando la propiedad se transfiere al fallecer, el beneficiario generalmente recibe una base equivalente al valor justo de mercado en la fecha del fallecimiento —un concepto conocido como ajuste a la base.
  Debido a que la propiedad tiende a apreciarse y el valor justo de mercado al momento del fallecimiento suele ser mayor que la base original del fallecido, la mayoría de los ajustes a la base se conocen como un “aumento en la base”.
  Por ejemplo, si compras 100 acciones de Facebook a $60 por acción, tu base es $6,000 (como en el ejemplo anterior). Sin embargo, en lugar de regalar las acciones durante tu vida, las dejas a tu hijo cuando falleces y el valor es de $100 por acción. En este caso, las acciones reciben un aumento en la base, y la base de tu hijo pasa a ser $10,000, que refleja el valor justo de mercado al momento de tu muerte. Si tu hijo decide vender inmediatamente las acciones a ese valor de mercado, el precio de venta será igual a su base, por lo que no habrá ganancia ni impuesto sobre ganancias de capital.

Planificación con fideicomiso AB: una pesadilla de base fiscal para muchas parejas

Incluir los activos en el patrimonio de una persona fallecida es clave para que los beneficiarios reciban un ajuste a la base. Sin embargo, la planificación tradicional para parejas casadas que utiliza un plan de fideicomiso AB excluye deliberadamente la propiedad del patrimonio del cónyuge sobreviviente.

Un plan de fideicomiso AB, también conocido como fideicomiso conyugal, fideicomiso QTIP, fideicomiso familiar o fideicomiso de bypass, funciona de la siguiente manera:

• Cuando fallece el primer cónyuge, la propiedad del cónyuge fallecido se divide de manera que una cantidad igual a la exención federal del impuesto sobre el patrimonio se destina al fideicomiso de bypass (fideicomiso B).

y cualquier exceso irá al fideicomiso conyugal (el fideicomiso A).
Por ejemplo, si Joe fallece en 2025 con un patrimonio valorado en 15 millones de dólares, entonces 13.99 millones de dólares (la cantidad de la exención federal del impuesto sobre el patrimonio para 2025) se destinarán al fideicomiso de bypass (B trust), y 1.01 millones de dólares irán al fideicomiso conyugal (A trust). Los activos en ambos fideicomisos reciben un ajuste a la base (probablemente un aumento en la base) a la fecha del fallecimiento de Joe.

• Las disposiciones del fideicomiso de Joe especificarán si y cómo Mary, su esposa, recibe ingresos y principal del fideicomiso de bypass. De manera similar, Joe puede determinar si y cómo Mary puede recibir el principal del fideicomiso conyugal, aunque ella está obligada a recibir todos los ingresos del fideicomiso conyugal al menos una vez al año.
• Cuando Mary fallezca en 2030, cualquier propiedad que quede en el fideicomiso conyugal se incluirá en su patrimonio y recibirá un segundo ajuste a la base (probablemente un segundo aumento en la base) a la fecha de su fallecimiento. Sin embargo, la propiedad que quede en el fideicomiso de bypass no se considera parte del patrimonio de Mary y no recibe un segundo ajuste a la base — mantiene la base desde la fecha del fallecimiento de Joe en 2025.
  Debido a que no hay ajuste a la base en la muerte de Mary, el fideicomiso de bypass puede contener una bomba de tiempo en cuanto al impuesto sobre la renta.

Cómo incorporar la planificación de la base en tu plan patrimonial

Existen varias opciones si tu objetivo es maximizar la base para tus seres queridos:

• Deshacer el plan de fideicomiso AB y en su lugar dejar todo directamente a tu cónyuge sobreviviente, de modo que los activos reciban un ajuste a la base en tu muerte — y nuevamente en la muerte de tu cónyuge, asumiendo que los activos permanezcan en su patrimonio.
  La transferencia de ti a tu cónyuge probablemente calificará para la deducción conyugal ilimitada, por lo que tu cónyuge no deberá impuesto sobre el patrimonio en tu fallecimiento.
  Sin embargo, es importante recordar que dejar todo directamente a tu cónyuge sobreviviente significa que los activos serán propiedad de él o ella y pueden estar sujetos a acreedores, depredadores, sentencias o reclamaciones de un futuro cónyuge o pareja.
• Mantener los activos en el fideicomiso de bypass y otorgar al cónyuge sobreviviente u otro beneficiario un poder general de designación.
  El poder general de designación hará que los activos que queden en el fideicomiso de bypass al fallecimiento del cónyuge sobreviviente se incluyan en su patrimonio, lo que resultará en un segundo ajuste a la base.
• Para un enfoque de espera y ver en la planificación de la base, permitir el nombramiento de un protector o asesor del fideicomiso (si están reconocidos en tu estado) en los términos del fideicomiso, y otorgarles la facultad de añadir un poder general de designación al fideicomiso de bypass a favor del cónyuge sobreviviente.
  Esto hará que los activos en el fideicomiso de bypass se incluyan en el patrimonio del cónyuge sobreviviente a su muerte, resultando así en un segundo ajuste a la base.

Tus circunstancias influirán en cuál opción es la más adecuada. La buena noticia es que casi siempre hay algo que se puede hacer para lograr tus objetivos de planificación patrimonial y protección de activos que incluya una buena planificación de la base fiscal.

¿Necesitas una revisión de la planificación de la base?

En lugar de depender de los planes tradicionales de fideicomiso AB de talla única, los planificadores patrimoniales de hoy deben examinar cuidadosamente la situación familiar única de cada cliente, su posición financiera y su posible responsabilidad fiscal para determinar la combinación adecuada de estrategias que minimicen tanto los impuestos sobre el patrimonio como los impuestos sobre la renta.

Si ha pasado tiempo desde la última vez que revisaste tu plan patrimonial, es posible que contenga una bomba de tiempo fiscal en forma de impuesto sobre la renta.
Llámanos si tienes preguntas sobre la planificación de la base fiscal o para programar una revisión de tu planificación en este aspecto.